前言
在《財富管理二三事：家族財富管理基本概念介紹》中，我wo們men介jie紹shao了le家jia族zu財cai富fu管guan理li領ling域yu的de若ruo幹gan基ji本ben概gai念nian，本ben文wen將jiang對dui財cai富fu管guan理li中zhong所suo麵mian臨lin的de各ge種zhong風feng險xian展zhan開kai詳xiang細xi介jie紹shao，教jiao你ni畫hua一yi張zhang屬shu於yu自zi己ji的de家jia庭ting風feng險xian圖tu譜pu。在zai這zhe個ge過guo程cheng中zhong，我wo們men將jiang帶dai領ling你ni全quan麵mian識shi別bie風feng險xian、評估風險，製定合理風險管理措施，助你對家族財富管理風險有個全麵係統的認識。
一、識別風險：在財富管理過程中，我們都會麵臨哪些風險呢？
風險既有個性也有共性。在個性層麵，每一個體或家庭實際情況千差萬別，風險因素、風險發生概率、風(feng)險(xian)影(ying)響(xiang)程(cheng)度(du)也(ye)不(bu)盡(jin)相(xiang)同(tong)。在(zai)共(gong)性(xing)層(ceng)麵(mian)，我(wo)們(men)通(tong)過(guo)觀(guan)察(cha)和(he)總(zong)結(jie)個(ge)性(xing)風(feng)險(xian)，可(ke)以(yi)總(zong)結(jie)出(chu)共(gong)同(tong)特(te)征(zheng)，以(yi)供(gong)參(can)考(kao)。風(feng)險(xian)大(da)類(lei)上(shang)可(ke)以(yi)分(fen)為(wei)人(ren)身(shen)和(he)財(cai)產(chan)兩(liang)個(ge)方(fang)麵(mian)，也(ye)就(jiu)是(shi)“人”和“錢”兩個方麵，基本上可以覆蓋絕大部分風險因素。
（一）人身方麵
1. 生命
當(dang)前(qian)生(sheng)命(ming)科(ke)學(xue)尚(shang)無(wu)法(fa)實(shi)現(xian)人(ren)類(lei)永(yong)生(sheng)，人(ren)總(zong)有(you)壽(shou)命(ming)終(zhong)結(jie)的(de)一(yi)天(tian)。對(dui)於(yu)生(sheng)命(ming)，死(si)亡(wang)的(de)終(zhong)點(dian)是(shi)確(que)定(ding)的(de)，而(er)具(ju)體(ti)死(si)亡(wang)時(shi)點(dian)是(shi)不(bu)確(que)定(ding)的(de)。生(sheng)命(ming)的(de)有(you)限(xian)性(xing)，讓(rang)我(wo)們(men)更(geng)加(jia)珍(zhen)惜(xi)生(sheng)命(ming)。對(dui)於(yu)生(sheng)命(ming)而(er)言(yan)，存(cun)在(zai)早(zao)逝(shi)和(he)長(chang)壽(shou)兩(liang)種(zhong)風(feng)險(xian)。
（1） 早逝
我(wo)們(men)永(yong)遠(yuan)不(bu)知(zhi)道(dao)明(ming)天(tian)和(he)死(si)亡(wang)哪(na)個(ge)先(xian)到(dao)，不(bu)論(lun)是(shi)名(ming)人(ren)政(zheng)要(yao)，還(hai)是(shi)身(shen)邊(bian)普(pu)通(tong)人(ren)，早(zao)逝(shi)總(zong)讓(rang)人(ren)惋(wan)惜(xi)，感(gan)歎(tan)世(shi)事(shi)無(wu)常(chang)。那(na)多(duo)少(shao)歲(sui)去(qu)世(shi)算(suan)早(zao)逝(shi)呢(ne)？按(an)照(zhao)我(wo)國(guo)《老年人權益保障法(2018修正)》第2條規定老年人是指六十周歲以上的公民。根據聯合國世界衛生組織提出的年齡分段：60歲至75歲為年輕老年人，76歲至90歲為老年人，91歲以上為長壽老人。按照通常理解，早逝就是60歲以下離世。
早逝事件時有發生，比如2021年，貝殼創始人兼董事長左暉因肺癌意外惡化去世，年僅50歲。2020年，美國籃球巨星科比因墜機去世，年僅41sui。muqianwoguomeiniancusideyeyoujinjishiwanren。zaoshibujinrangjiarentongshisuoai，qingganzaoshoushangtong，tongshiyekenengyinmourenzaoshidailaijingjisunshi，youqishizuoweijiatingjingjizhizhuyifangdeyiwailishi。ruheandunhaoguanaidejiarenhuoshiwu，jiejuehouguzhiyou，shizaijiazucaifuguanliguochengzhongxuyaokaolvdeyixiangfengxianyinsu。
（2） 長壽
2021年12月28日，國家發展改革委、中央宣傳部、教育部等印發《“十四五”公共服務規劃》，該規劃顯示2019年我國人均預期壽命達到77.3歲；預計到2025年，人均預期壽命為78.3歲。
隨著生活水平和醫療技術的提高，人們的壽命也越來越長。長壽是福報，也有風險，就像趙本山小品中所說“人這一生最最痛苦的事情你知道是什麼嗎？人活著,錢沒了。”這句話聽著搞笑，實則道出了長壽的風險。簡單說，長壽風險就是實際壽命高於預期壽命產生的風險。經濟環境、醫療支出、突發事件等各種因素都會影響收入水平，進而影響生活水平、消費水平。即使養老階段有充足物質保障，若此時疾病纏身，失能失智，無法自主行動，也難以有高質量的生活。
2. 健康
生命和健康是人生的基礎，有個比喻很貼切，“健康是1，金錢、地位、房子、車子這些都是0，1沒有了，0再多也沒有用。”suiranmeigerendejiazhixuanzeweibixiangtong，cunzaiweileqitashiwuxishengjiankangdeqingkuang，buguojiankangduimeigerendezhongyaoxingshibukeyanyude。keyishuo，jiankangshirenshengdediyicaifu。
根據國家統計局公布的部分地區城市居民主要疾病死亡率及死因構成（2020年）數據顯示，位列前三的主要疾病分別是惡性腫瘤（死亡率161.40/10萬，占比25.43%）、心髒病(死亡率155.86/10萬，占比24.56%)、腦血管病（死亡率135.18/10萬，占比21.30%）。前三種疾病死亡率合計達452.44/10萬，占比71.29%。
圖片來源：國家統計局官網http://www.stats.gov.cn
通過國家統計局數據，我們初步了解了主要疾病死亡率情況，不過這僅僅是部分健康數據。根據網絡百科定義，健康是指一個人在身體、精神和社會等方麵都處於良好的狀態。傳統的健康觀是“無病即健康”，現代人的健康觀是整體健康，世界衛生組織提出“健康不僅是軀體沒有疾病，還要具備心理健康、社會適應良好和有道德”。要保證高質量的健康生活狀態，實屬不易。
3. 意外
意外是我們意料之外、料想不到的事件。常見的意外事件有交通事故、飛機失事、溺水、火災、水災、中毒、觸電等。意外有時危害性不大，而有時則可能造成財物損失，甚至是人身傷亡。例如2022年9月6日，一位女顧客在海底撈火鍋店就餐時被毛肚意外噎死了，年僅23歲。
我們總以為意外離自己很遠，其實意外每天都在發生，而且發生概率還不低。2021年9月23日，中國精算師協會、中國保險行業協會及中國銀行保險信息技術管理有限公司聯合發布《中國保險業意外傷害經驗發生率表（2021）》，我們借助相關數據大體了解下意外事件發生概率。
按照分年齡分性別個人普通意外身故發生率表（0-105）顯示，40歲時男性為3.5743/1000人，女性為1.0936/1000人；60歲時男性為9.0646/1000人，女性為3.6707/1000人；85歲時男性為47.7025/1000人，女性為39.7241/1000人。總體來看，各年齡男性個人普通意外身故發生率均高於女性。
按照分年齡段分性別個人普通意外傷殘係數表（0-105）顯示，男性前五的分別為40-49歲係數39%、30-39歲係數38%、50-59歲係數34%、20-29歲係數29%、60-69歲係數20%。女性前五的分別為40-49歲係數51%、50-59歲係數48%、30-39歲係數46%、20-29歲係數29%、60-69歲係數27%。總體來看，20-69歲不論男女發生普通意外傷殘係數均超過20%。
4. 收養
收shou養yang是shi指zhi領ling養yang他ta人ren子zi女nv為wei自zi己ji子zi女nv的de一yi種zhong行xing為wei，使shi原yuan來lai沒mei有you父fu母mu子zi女nv關guan係xi的de人ren們men之zhi間jian產chan生sheng法fa律lv擬ni製zhi的de父fu母mu子zi女nv關guan係xi。也ye就jiu是shi說shuo，收shou養yang關guan係xi成cheng立li之zhi後hou，法fa律lv上shang養yang父fu母mu與yu養yang子zi女nv間jian的de權quan利li義yi務wu關guan係xi同tong父fu母mu子zi女nv關guan係xi。
收養行為關係到當事人特定身份關係的建立和解除，身份發生變化，各方權責利和適用規則也同步調整了，例如監護、撫養、贍養、繼承等。我國《民法典》規定，收養關係的成立和解除，均應到民政部門辦理登記，收養關係自登記之日起成立。實務中，可能存在不符合收養條件、未辦理收養登記、因(yin)解(jie)除(chu)收(shou)養(yang)關(guan)係(xi)產(chan)生(sheng)糾(jiu)紛(fen)等(deng)情(qing)形(xing)。比(bi)如(ru)因(yin)收(shou)養(yang)關(guan)係(xi)未(wei)成(cheng)立(li)，法(fa)律(lv)上(shang)不(bu)認(ren)可(ke)各(ge)方(fang)的(de)父(fu)母(mu)子(zi)女(nv)關(guan)係(xi)，在(zai)投(tou)保(bao)時(shi)因(yin)雙(shuang)方(fang)無(wu)保(bao)險(xian)利(li)益(yi)會(hui)被(bei)拒(ju)，而(er)且(qie)事(shi)實(shi)養(yang)子(zi)女(nv)非(fei)法(fa)定(ding)繼(ji)承(cheng)人(ren)，存(cun)在(zai)無(wu)法(fa)順(shun)利(li)繼(ji)承(cheng)事(shi)實(shi)養(yang)父(fu)母(mu)財(cai)產(chan)的(de)風(feng)險(xian)。
5. 監護
監護是指對無民事行為能力人和限製民事行為能力人的人身、財cai產chan及ji其qi他ta合he法fa民min事shi權quan益yi，進jin行xing監jian督du和he保bao護hu的de一yi項xiang法fa律lv製zhi度du。我wo國guo監jian護hu製zhi度du分fen為wei對dui未wei成cheng年nian人ren的de監jian護hu和he對dui無wu民min事shi行xing為wei能neng力li或huo限xian製zhi民min事shi行xing為wei能neng力li成cheng年nian人ren的de監jian護hu兩liang種zhong情qing況kuang。所suo謂wei行xing為wei能neng力li，就jiu是shi指zhi能neng夠gou以yi自zi己ji的de行xing為wei依yi法fa行xing使shi權quan利li和he承cheng擔dan義yi務wu的de能neng力li。設she定ding監jian護hu人ren主zhu要yao有you法fa定ding和he意yi定ding兩liang種zhong方fang式shi，意yi定ding就jiu是shi根gen據ju自zi己ji意yi願yuan協xie商shang確que定ding監jian護hu人ren，體ti現xian自zi身shen意yi願yuan，更geng具ju靈ling活huo性xing。
人生無常，不論是衰老到無行為能力，還是遭遇意外，當我們沒有行為能力，不能表達自己意願時，你信任誰、願意讓誰替你做決定呢？說得言重一些，極端情況下，就是將自己的身家性命都交給其他人了。
無人可托、suotuofeirendoushijianhuzhongdechangjianfengxian。liru，weilezhengchan，duogezinvzhengzuolaorenjianhuren，danzaichengweijianhurenzhihouqinhailaorenquanyi。youru，fuqinianlingchajiaoda，zinvweichengniannianlingshangxiao，gaolingyifangdanxinguoshihou，peiouzuoweizinvdefadingjianhuren，liugeizinvdeyichanshijiyoupeioubakong，weishijitixianqiyiyuan，sunhaizinvliyi。yihuogaolingyifangdanxinzijibainianzhihou，peiouzaihunde，cunzaigerencaifuwailiudefengxian。
6. 移民和稅收居民
辭海對移民的解釋是遷往國外某(mou)一(yi)地(di)區(qu)永(yong)久(jiu)定(ding)居(ju)的(de)人(ren)。移(yi)民(min)不(bu)一(yi)定(ding)代(dai)表(biao)國(guo)籍(ji)轉(zhuan)變(bian)。移(yi)民(min)有(you)兩(liang)種(zhong)方(fang)式(shi)，一(yi)種(zhong)是(shi)取(qu)得(de)外(wai)國(guo)永(yong)久(jiu)居(ju)留(liu)權(quan)，但(dan)本(ben)國(guo)國(guo)籍(ji)不(bu)變(bian)，另(ling)一(yi)種(zhong)是(shi)加(jia)入(ru)外(wai)國(guo)國(guo)籍(ji)。根(gen)據(ju)百(bai)科(ke)定(ding)義(yi)，國(guo)籍(ji)是(shi)指(zhi)一(yi)個(ge)人(ren)屬(shu)於(yu)某(mou)一(yi)個(ge)國(guo)家(jia)的(de)國(guo)民(min)或(huo)公(gong)民(min)的(de)法(fa)律(lv)資(zi)格(ge)，是(shi)國(guo)家(jia)行(xing)使(shi)屬(shu)人(ren)管(guan)轄(xia)權(quan)和(he)外(wai)交(jiao)保(bao)護(hu)權(quan)的(de)法(fa)律(lv)依(yi)據(ju)。不(bu)過(guo)需(xu)要(yao)注(zhu)意(yi)，國(guo)籍(ji)不(bu)完(wan)全(quan)等(deng)同(tong)於(yu)稅(shui)收(shou)居(ju)民(min)，某(mou)人(ren)是(shi)否(fou)為(wei)一(yi)國(guo)的(de)稅(shui)收(shou)居(ju)民(min)，是(shi)根(gen)據(ju)稅(shui)法(fa)而(er)不(bu)是(shi)國(guo)籍(ji)判(pan)斷(duan)的(de)。
2021年百度發布了《2021年中國移民行業數據報告》，該報告援引了《2020世界移民報告》中的數據，截止到2019年，我國移民海外的人數已經達到1073.23萬人，中國移民輸出總量位居世界第三位。2021年，最受中國移民申請人歡迎的移民國家前三名分別是加拿大、美國和澳洲。從移民目的來看，移民需求較多元，其中財富增值是最主要原因，占比25%，其他需求分別為醫療福利占比21%、財富保值占比16%、子女教育占比15%、養老需求占比10%、企業出海占比8%、出入境便利占比5%。
移民固然有其好處，同時也有不少風險，尤其是移民前未做專門身份規劃、稅務規劃、資產規劃的，導致後續在稅務成本、婚姻、繼ji承cheng等deng方fang麵mian存cun在zai風feng險xian或huo障zhang礙ai，甚shen至zhi為wei家jia庭ting財cai產chan的de管guan理li與yu傳chuan承cheng埋mai下xia隱yin患huan。比bi如ru，放fang棄qi美mei國guo永yong居ju或huo國guo籍ji的de，分fen手shou時shi還hai要yao繳jiao納na一yi筆bi高gao昂ang的de棄qi籍ji稅shui，放fang棄qi身shen份fen除chu了le美mei國guo永yong居ju或huo國guo籍ji外wai，還hai涉she及ji稅shui務wu身shen份fen。早zao在zai2005年，中國的“玻璃大王”福耀玻璃集團創始人董事長曹德旺就選擇全家拋棄美國身份，最終繳納了2.8億稅。又如，目前我國法律不承認雙重國籍，擁有雙重國籍的高淨值群體常常誤判自己的“稅籍”導致一國收入漏報或多報，進而留下民事、行政風險隱患。
7. 擔任公示董事、監事、高級管理人員
2021年康美藥業案例中，部分董監高被判令在一定比例範圍內對投資者損失承擔連帶賠償責任，由此引發了社會各界對董監高義務、責任與風險話題的高度關注。公司法定代表人、董事、監事均在工商登記上公示，相對好認定，在此介紹下什麼是高級管理人員。按照《公司法》規定，高級管理人員是指公司的經理、副經理、財務負責人，上市公司董事會秘書和公司章程規定的其他人員。
董監高履職中的法律責任風險主要有民事責任風險、行政責任風險和刑事責任風險。
民事責任風險。主要是董監高未履行忠實和勤勉義務，侵害了公司、債權人利益，可能需要承擔相應的民事責任。如董事、高級管理人員違規公司法相關規定所得的收入應當歸公司所有；董監高未履行對公司股東出資的監督義務的，應承擔連帶賠償責任；因過錯或者違反法律規定，給公司造成損失的，應承擔賠償責任；在公司破產、清算過程中，董監高未盡到忠實勤勉義務的，應承擔責任等等。
行政責任風險。如存在《公司法》第十二章法律責任中規定的違法行為時，公司董監高被認定為“直接負責的主管人員和其他直接責任人員”，則可能麵臨相應的行政處罰，包括罰款、吊銷資格證書等。
刑事責任風險。近年來刑事合規責任備受關注。對於董監高而言重要是經濟類犯罪，例如背信損害上市公司利益罪、非法經營同類營業罪，刑罰種類上有拘役、有期徒刑、罰金等。若單位發生刑事犯罪風險時，董監高被認定為“直接負責的主管人員和其他直接責任人員”，則董監高可能麵臨作為直接責任人員而同樣受到刑事處罰的風險。
8. 擔任公司法定代表人
擔任公司法定代表人同董監高一樣存在民事責任風險、行政責任風險、刑事責任風險。隻是在具體情形上有所不同，在此不再詳細展開。
針對法定代表人還有一個常見的風險，也是平時關注度較高的，就是被采取強製措施。具體來說，就是公司法定代表人存在因公司訴訟、公司欠繳稅款等原因，被采取限製出境以及限製高消費等強製措施的風險[1]。此(ci)外(wai)，進(jin)入(ru)破(po)產(chan)程(cheng)序(xu)後(hou)，法(fa)定(ding)代(dai)表(biao)人(ren)的(de)人(ren)身(shen)自(zi)由(you)會(hui)受(shou)到(dao)限(xian)製(zhi)，未(wei)經(jing)法(fa)院(yuan)許(xu)可(ke)，不(bu)得(de)隨(sui)意(yi)離(li)開(kai)住(zhu)所(suo)地(di)。對(dui)於(yu)限(xian)製(zhi)高(gao)消(xiao)費(fei)這(zhe)項(xiang)強(qiang)製(zhi)措(cuo)施(shi)，對(dui)個(ge)人(ren)影(ying)響(xiang)還(hai)是(shi)很(hen)大(da)的(de)，尤(you)其(qi)有(you)些(xie)人(ren)僅(jin)是(shi)名(ming)義(yi)法(fa)定(ding)代(dai)表(biao)人(ren)，並(bing)不(bu)實(shi)際(ji)參(can)加(jia)公(gong)司(si)經(jing)營(ying)管(guan)理(li)。誰(shui)來(lai)擔(dan)任(ren)法(fa)定(ding)代(dai)表(biao)人(ren)也(ye)是(shi)需(xu)要(yao)綜(zong)合(he)考(kao)慮(lv)的(de)，特(te)定(ding)身(shen)份(fen)有(you)特(te)定(ding)的(de)權(quan)責(ze)利(li)，當(dang)權(quan)責(ze)利(li)不(bu)匹(pi)配(pei)時(shi)，也(ye)就(jiu)埋(mai)下(xia)了(le)風(feng)險(xian)隱(yin)患(huan)。
9. 家族文化
wenhuabenshenshiwuxingde，danqueqianyimohuadiyingxiangzherenmendexingwei，shirenxiangneizhuiqiuyiyi，huoqudongli。wenhuabingfeishixuwude，shiyouzhenshililiangde。jiazuwenhuakeyiyueshuchengyuanxingweiguifan、提升個人品德、增強家族凝聚力、提高成員歸屬感，可以說是一個家族群體意識的集中體現。
家族理念、家族信條、家風家訓等家族文化的總結、提煉，體現了家族祖祖輩輩的人生智慧，以及對子孫後代的期冀。家族文化通過顯性與隱性等各種途徑，再通過家族成員的學習、積澱、內化，會作用到生理、心理、物質、精神各個層麵，未家族成員和整體家族提供可持續發展的原動力和支持力。
家族聲譽、家族信用等都與文化教育與傳承相關。優良的家族文化會幫助家族實現百年傳承，比如梁啟超家族、邵逸夫家族、李錦記家族等。而缺乏家族文化教育的，子孫後代可能會出現敗家、揮霍，嚴重的還有吸毒、賭博，甚至走上違法犯罪道路的。
小結
人身風險是跟“人”密切相關的，包括人的生命、健康等，也包括基於特定身份引發的風險。特定身份的確立或變化，會引起法律關係、財產權屬狀態的變化。婚姻、繼ji承cheng風feng險xian的de財cai產chan屬shu性xing更geng強qiang，我wo們men將jiang放fang在zai財cai產chan風feng險xian部bu分fen進jin行xing介jie紹shao。另ling外wai需xu注zhu意yi，有you時shi各ge種zhong風feng險xian往wang往wang不bu是shi獨du立li出chu現xian的de，很hen可ke能neng相xiang互hu交jiao織zhi，互hu相xiang影ying響xiang。
馬紅海
2022年9月16日星期五
[1] 《最高人民法院關於限製被執行人高消費及有關消費的若幹規定(2015修正)》（法釋〔2015〕17號）
第三條 被執行人為自然人的，被采取限製消費措施後，不得有以下高消費及非生活和工作必需的消費行為：
（一）乘坐交通工具時，選擇飛機、列車軟臥、輪船二等以上艙位；
（二）在星級以上賓館、酒店、夜總會、高爾夫球場等場所進行高消費；
（三）購買不動產或者新建、擴建、高檔裝修房屋；
（四）租賃高檔寫字樓、賓館、公寓等場所辦公；
（五）購買非經營必需車輛；
（六）旅遊、度假；
（七）子女就讀高收費私立學校；
（八）支付高額保費購買保險理財產品；
（九）乘坐G字頭動車組列車全部座位、其他動車組列車一等以上座位等其他非生活和工作必需的消費行為。
被執行人為單位的，被采取限製消費措施後，被執行人及其法定代表人、主要負責人、影響債務履行的直接責任人員、實shi際ji控kong製zhi人ren不bu得de實shi施shi前qian款kuan規gui定ding的de行xing為wei。因yin私si消xiao費fei以yi個ge人ren財cai產chan實shi施shi前qian款kuan規gui定ding行xing為wei的de，可ke以yi向xiang執zhi行xing法fa院yuan提ti出chu申shen請qing。執zhi行xing法fa院yuan審shen查zha屬shu實shi的de，應ying予yu準zhun許xu。
