《北京市碳排放權交易管理辦法（修訂）》共8章、36條
，包括總則、管理體係和職責分工

、重點碳排放單位和一般報告單位
、配額分配與登記
、碳排放權交易、報告與核查、履約
、附則。現對意見稿中的碳排放權交易製度體係搭建、企業減排義務、信息披露要求、企業合規要點以及司法實踐和法律風險警示等重要法律問題進行深入解析。

一
、碳排放權交易製度體係搭建

《中共中央國務院關於完整準確全麵貫徹新發展理念做好碳達峰碳中和工作的意見》提ti出chu
，要yao加jia快kuai建jian設she完wan善shan全quan國guo碳tan排pai放fang權quan交jiao易yi市shi場chang，逐zhu步bu擴kuo大da市shi場chang覆fu蓋gai範fan圍wei，豐feng富fu交jiao易yi品pin種zhong和he交jiao易yi方fang式shi，完wan善shan配pei額e分fen配pei管guan理li。將jiang碳tan彙hui交jiao易yi納na入ru全quan國guo碳tan排pai放fang權quan交jiao易yi市shi場chang，建jian立li健jian全quan能neng夠gou體ti現xian碳tan彙hui價jia值zhi的de生sheng態tai保bao護hu補bu償chang機ji製zhi。健jian全quan企qi業ye
、金融機構等碳排放報告和信息披露製度。完善用能權有償使用和交易製度
，加快建設全國用能權交易市場。加強電力交易、用能權交易和碳排放權交易的統籌銜接。為加快形成目標明確、分工合理、措施有力
、銜接有序的碳達峰
、碳中和“1+N”政策體係，各省市
、各部門應當結合其定位、產業布局、發展階段等
，科學製定區級碳達峰實施方案
，推進碳交易市場化機製建設。

2020年12月31日
，生態環境部正式發布《碳排放權交易管理辦法（試行）》
，規定了溫室氣體重點排放單位，配額分配與登記、排放交易、排放核查與配額清繳、監督管理和罰則的內容。2021年5月14日，生態壞境部正式發布《碳排放權登記管理規則（試行）》、《碳排放權交易管理規則（試行）》和《碳排放權結算管理規則（試行）》。至此
，2021年7月16日ri全quan國guo碳tan排pai放fang權quan交jiao易yi市shi場chang正zheng式shi啟qi動dong，隨sui著zhe頂ding層ceng設she計ji落luo地di，各ge級ji政zheng策ce的de製zhi定ding和he出chu台tai，我wo國guo碳tan排pai放fang權quan交jiao易yi法fa律lv製zhi度du和he市shi場chang規gui則ze也ye在zai逐zhu步bu完wan善shan和he健jian全quan。

現(xian)階(jie)段(duan)
，我(wo)國(guo)仍(reng)處(chu)於(yu)全(quan)國(guo)碳(tan)排(pai)放(fang)權(quan)交(jiao)易(yi)市(shi)場(chang)與(yu)地(di)區(qu)試(shi)點(dian)交(jiao)易(yi)市(shi)場(chang)同(tong)步(bu)運(yun)行(xing)的(de)狀(zhuang)態(tai)。但(dan)全(quan)國(guo)碳(tan)排(pai)放(fang)權(quan)交(jiao)易(yi)與(yu)各(ge)地(di)區(qu)的(de)碳(tan)排(pai)放(fang)權(quan)交(jiao)易(yi)所(suo)則(ze)依(yi)據(ju)不(bu)同(tong)的(de)監(jian)管(guan)製(zhi)度(du)和(he)交(jiao)易(yi)規(gui)則(ze)所(suo)進(jin)行(xing)


，且(qie)以(yi)部(bu)門(men)和(he)地(di)方(fang)政(zheng)府(fu)規(gui)章(zhang)製(zhi)度(du)為(wei)主(zhu)要(yao)適(shi)用(yong)標(biao)準(zhun)。對(dui)於(yu)投(tou)資(zi)業(ye)主(zhu)或(huo)控(kong)排(pai)企(qi)業(ye)來(lai)說(shuo)需(xu)注(zhu)意(yi)在(zai)參(can)與(yu)交(jiao)易(yi)的(de)同(tong)時(shi)要(yao)了(le)解(jie)不(bu)同(tong)碳(tan)市(shi)場(chang)存(cun)在(zai)的(de)差(cha)異(yi)情(qing)況(kuang)，審(shen)慎(shen)交(jiao)易(yi)。2011年10月在北京、天津
、上海
、重慶
、廣東、湖北、深圳7省市啟動了碳排放權交易地方試點工作。隨著全國碳市場的不斷推進
，地方各級也在陸續修訂碳排放權交易試點管理辦法，2013年起，7個地方試點碳市場陸續開始上線交易
，各地方政府在碳減排領域陸續出台一係列推動政策。在碳排放權交易規則方麵,地區試點將高耗能行業納入重點排放管控範圍,其配額分配方法基本為曆史排放法及基準線法,多數試點配額以免費和部分有償的形式發放。 2013年以來
，北京市構建了“1+1+N”的政策法規體係，其中第二個“1”為2014年市政府出台的地方規章《北京市碳排放權交易管理辦法(試行)》，本次《北京市碳排放權交易管理辦法（修訂）》（征求意見稿）即在此基礎上進行修訂。

碳排放權製度主要包含三個部分：注冊登記、jiaoyiyujianduguanli。tanpaifangjiaoyizhutibaokuozhongdiantanpaifangdanweiyijiqitafuhetiaojiandezuzhi，geliyixiangguanfangjigongzuorenyuanbudecanyujiaoyihuodong。muqian，jiaoyichanpinbaokuotanpaifangpeie
、經本市認定的碳減排量
，現仍在探索創新碳排放交易相關產品

，將鼓勵開展碳排放交易產品回購、抵質押融資等相關活動
，同時探索開展碳排放金融衍生品等創新業務。

二、企業減排義務

實現碳達峰

、碳中和目標，要堅持“全國統籌、節約優先、雙輪驅動
、內外暢通、防範風險”原則
，企業作為實現碳達峰、碳tan中zhong和he目mu標biao的de關guan鍵jian主zhu體ti
，要yao把ba節jie約yue能neng源yuan資zi源yuan放fang在zai首shou位wei，實shi行xing全quan麵mian節jie約yue戰zhan略lve，持chi續xu降jiang低di單dan位wei產chan出chu能neng源yuan資zi源yuan消xiao耗hao和he碳tan排pai放fang，提ti高gao投tou入ru產chan出chu效xiao率lv。

《管理辦法》defabushitongguotanpaifangquanjiaoyijizhituidonggetanpaifangdanweicaiqujingxihuaguanlihejishugaizaojianshaoeryanghuatanpaifang
，yishixianqiyededitanzhuanxingshengji。peiefenpeifangshiyimianfeifenpeiweizhu，shishijiangyinruyouchangfenpei，tongguoyouchangfenpeideshishigengdachengduditishengzhongdiantanpaifangdanweidejianpailidu。youbeijingshishengtaihuanjingjuzhidingpeiefenpeifangfa
，hedingfafangzhongdiantanpaifangdanweideniandupeie，guidingpeiezongliangzucheng
，jiangbuchaoguoniandupeiezongliangde5%作為價格調節儲備配額，用於重點碳排放單位配額調整及市場調節。

三、企業信息披露要求

《管理辦法》提出要建立健全信息披露製度，及時公布碳排放權交易市場相關信息
，加強對交易活動的風險控製和內部監督管理
，組織並監督交易
、結算和交割等交易活動，定期向市生態環境局和市金融監管局報告交易情況、jiesuanhuodonghejigouyunxingqingkuang。quanguotanpaifangquanzhucedengjijigouhequanguotanpaifangquanjiaoyijigouyingdangzunshouguojiajiaoyijianguandengxiangguanguiding，jianlifengxianguanlijizhihexinxipiluzhidu

，zhidingfengxianguanliyuan，jishigongbutanpaifangquandengji、交易、結算等信息。

對於企業的信息披露，《管理辦法》yaoqiuzhongdiantanpaifangdanweianguidinggongkainiandutanpaifanghelvyueqingkuangdengxiangguanxinxi，jianquanqiyedetanpaifangbaogaohexinxipiluzhidu
，wanshanyongnengquandeyouchangshiyonghejiaoyizhidu
，baozhangquanguoyongnengquanjiaoyishichangdejiaoyihuodongheguihefa。duiyuzaibeijingshixingzhengquyuneiniannengyuanxiaohaobiaozhunmeideshuliangdadaofalvguidingdezhongdiantanpaifangdanweiyijiyibanbaogaodanwei，junyingdangbaosongniandupaifangbaogao。tongshibeijingshishengtaihuanjingjuyejiangduizhongdiantanpaifangdanweidelvyuejinxingjianduguanli，zonghexietiaobenshidetanpaifangquanjiaoyixiangguangongzuo，jijizuohaonaruquanguotanpaifangquanjiaoyishichangdebeijingshitanpaifangdanweiguanli。

作為重點碳排放單位的企業如果出現名稱變更、合並、分立
、破產
、關閉等情況
，應當在工商注冊變更後20個工作日內報告注冊所在地的區生態環境主管部門，按照規定退出重點碳排放單位。

四
、企業合規要點

qiyeyingxiangenjuqizaibeijingshixingzhengquyuneiniannengyuanxiaohaobiaozhunmeideshuliangquerenqishifouweizhongdiantanpaifangdanweihuoyibanbaogaodanwei，ruoweizhongdiantanpaifangdanweihuoyibanbaogaodanwei
，junyingdangbaosongniandupaifangbaogao。rufuhezhongdiantanpaifangdanweidetiaojian，beilieruzhongdiantanpaifangdanweimingdan
，haiyingdangzhongdianguanzhulvyueshijianjiedian
、履約方式、提出碳減排量抵銷的比例
、抵銷產品類別和抵銷申請材料遞交時間節點。

對於本市行政區域內年能源消耗2000噸標準煤（含）以上的法人單位應當報送年度排放報告

，同時碳排放單位對排放報告數據的真實性
、準確性和完整性負責，對碳排放報告所涉數據的原始記錄和管理台賬等材料不少於5年，這對法人單位內部數據質量的管理製度提出了更高的要求，需要指定專門人員負責核算和報告工作
、實施數據的內部審核和驗證以及歸檔管理等。

對於年度二氧化碳排放量達到5000（含）噸以上或者屬於已發布碳排放權報告方法和配額分配方法的行業將被列入二氧化碳重點排放單位名單，重點碳排放單位應於每年9月30日ri前qian清qing繳jiao同tong上shang年nian度du排pai放fang總zong量liang相xiang等deng的de配pei額e，履lv行xing年nian度du碳tan排pai放fang控kong製zhi責ze任ren。上shang一yi年nian度du的de配pei額e可ke以yi結jie轉zhuan至zhi後hou續xu年nian度du使shi用yong。國guo家jia核he證zheng自zi願yuan減jian排pai量liang和he北bei京jing核he證zheng自zi願yuan減jian排pai量liang均jun可ke用yong於yu抵di銷xiao部bu分fen碳tan排pai放fang量liang

，1噸碳減排量可抵銷1噸二氧化碳排放量，但是使用比例不得高於當年履約排放量的5%。其中北京核證自願減排量包括低碳出行減排量、機動車油改電減排量

、節能項目碳減排量、林業碳彙項目碳減排量以及其他碳普惠產品等。需要注意的是抵銷申請應在每年8月31日前提交。重點碳排放單位名單和一般報告單位名單實施動態管理。如果重點碳排放單位和一般報告單位出現名稱變更
、合並、分立、破產
、關閉等情況

，應當及時報告注冊所在地的區生態環境主管部門。

五、司法實踐及法律風險警示

從實踐角度看,碳排放權是一種特殊的權利,針對該權利
，近期最高人民法院與部分地方司法機關已經開展積極行動、出台有關司法政策。例如，2021年10月8日

，最高人民法院《關於新時代加強和創新環境資源審判工作為建設人與自然和諧共生的現代化提供司法服務和保障的意見》；2021年12月23日
，最高人民法院出台《關於為新時代推動中部地區高質量發展提供司法服務和保障的意見》；湖北省高級人民法院於2021年12月印發《關於充分發揮審判職能服務保障碳達峰碳中和目標實現的實施意見》以及2021年6月2日，紹興市中級人民法院在全國率先出台《紹興市中級人民法院關於進一步發揮審判職能服務保障“碳達峰碳中和”工作的意見》等。同時，監管機關的監督與處罰措施也隨之加強。對於碳交易市場來說
，因交易本身的標的
、規gui則ze和he流liu程cheng的de特te殊shu性xing直zhi接jie影ying響xiang相xiang關guan交jiao易yi對dui爭zheng議yi解jie決jue的de具ju體ti需xu求qiu
，還hai要yao有you穩wen定ding的de立li法fa支zhi持chi以yi及ji完wan善shan的de市shi場chang運yun行xing機ji製zhi
，加jia之zhi強qiang有you力li的de處chu罰fa規gui則ze才cai能neng保bao證zheng交jiao易yi順shun利li執zhi行xing履lv約yue。根gen據ju《碳排放權登記管理規則（試行） 》的規定
，碳排放權可以通過強製執行的方式進行變更轉讓
；在《碳排放權交易管理辦法(試行) 》的(de)規(gui)定(ding)中(zhong)，碳(tan)排(pai)放(fang)配(pei)額(e)作(zuo)為(wei)一(yi)種(zhong)交(jiao)易(yi)產(chan)品(pin)，被(bei)賦(fu)予(yu)了(le)商(shang)品(pin)的(de)屬(shu)性(xing)，屬(shu)於(yu)一(yi)種(zhong)新(xin)類(lei)型(xing)的(de)財(cai)產(chan)性(xing)權(quan)利(li)，而(er)碳(tan)排(pai)放(fang)權(quan)對(dui)於(yu)生(sheng)產(chan)型(xing)企(qi)業(ye)來(lai)說(shuo)是(shi)其(qi)在(zai)生(sheng)產(chan)經(jing)營(ying)活(huo)動(dong)中(zhong)直(zhi)接(jie)和(he)間(jian)接(jie)排(pai)放(fang)二(er)氧(yang)化(hua)碳(tan)等(deng)溫(wen)室(shi)氣(qi)體(ti)的(de)權(quan)益(yi)，包(bao)括(kuo)二(er)氧(yang)化(hua)碳(tan)排(pai)放(fang)配(pei)額(e)和(he)經(jing)審(shen)定(ding)的(de)碳(tan)減(jian)排(pai)量(liang)
，因(yin)此(ci)對(dui)生(sheng)產(chan)企(qi)業(ye)中(zhong)未(wei)使(shi)用(yong)的(de)碳(tan)排(pai)放(fang)配(pei)額(e)
，可(ke)以(yi)作(zuo)為(wei)債(zhai)務(wu)人(ren)的(de)資(zi)產(chan)被(bei)債(zhai)權(quan)人(ren)申(shen)請(qing)采(cai)取(qu)保(bao)全(quan)措(cuo)施(shi)。企(qi)業(ye)的(de)碳(tan)排(pai)放(fang)配(pei)額(e)在(zai)執(zhi)行(xing)程(cheng)序(xu)中(zhong)被(bei)強(qiang)製(zhi)執(zhi)行(xing)用(yong)於(yu)清(qing)償(chang)債(zhai)務(wu)後(hou)，如(ru)導(dao)致(zhi)企(qi)業(ye)無(wu)法(fa)履(lv)約(yue)，則(ze)企(qi)業(ye)的(de)正(zheng)常(chang)生(sheng)產(chan)經(jing)營(ying)有(you)被(bei)迫(po)停(ting)止(zhi)的(de)風(feng)險(xian)。

經查詢，全國首例 碳排放權執行案於福建順昌法院在2021年9月14日作出，依法凍結企業未使用的碳排放配額1萬單位，並通知其將被凍結的碳排放配額掛網至福建海峽股權交易中心進行交易的執行裁定
；並於2021年10月20日
，向海峽交易中心送達執行裁定書及協助執行通知書；最終順昌法院通過對被執行人公司未使用的碳排放配額扣留交易成交款的方式實現執行需求。碳排放權配額的強製執行一方麵將這一“無形財產”在碳排放權交易市場中交易變現，另一方麵有效盤活企業的碳配額資產，激勵生產企業改進技術管理、tigaolvsefazhanxiaoyi，shixianjingjixiaoyi。tanpaifangquanpeiedekezhixingxing，bujinweisifazhixingtuozhanlegongzuosilu，yerangwuqitacaichankegongzhixinganjiandeshenqingzhixingrenkandaolezhaiquanhuishoudexiwang。

對於控排企業來說一旦超過碳排放配額的排放，不僅會麵臨行政處罰的風險，而且在申報程序上
、審查核定期間以及清繳排放過程中都有可能出現違反法律法規的情形。2022年7月16日，全國碳排放權交易市場正式啟動一周年，雖然第一個周期內履約完成率為99.5%
，但是對於少數未按時履約的企業，相應的處罰也隨之而來。蘇州市生態環境局披露了“全國碳市場碳排放配額未按期履約的全國第一案 ”，根據《碳排放權交易管理辦法（試行）》deguiding，suzhoushengtaihuanjingbumenyizelingqiyezhenggaibingduigaiqiyeweifaxingweiyuyilianzhachuchuli。zheyijudonggeitanshichangzhongdegezhutibujinqiaoxianglejingzhong，bingqiezaituijin“雙碳”目標“1+N”政策體係的同時更應注重運營合規及法律風險的防控。